Boas aulas e ideias. Porém, acho que pra ter um melhor entendimento, os exemplos deveriam ser na roleta da corretora selecionando ativos reais. Mas respeito e sou grato pelas aulas.
Muito legal essa estrutura, obrigado Su. Me surgiu uma dúvida. Numa alta significante do papel a falta de liquidez pode atrapalhar a rolagem e leva-lo ao exercício dessas Calls vendidas?
Caso eu esteja no último dia de negociação e a borboleta está valendo ZERO, devo abrir a ponta vendida para não ter ainda mais prejuízo? Como a ponta vendida é 2X, devo comprar o dobro da quantidade que comprei na borboleta? muito grato.
Se estiver pra cima do seu preço, e o ativo tiver liquidez, é uma boa. Pois as taxas do exercício são pesadas, principalmente se seu lote for grande. E para zerar você recompra a mesma quantidade que vendeu
Algumas estruturas você pode montar via robô (tem o PNT, Flexscan, etc), outras dá para montar no Home Broker, manualmente. Tem que ver como sua corretora trabalha com margens de garantia e operacionalmente. E tem que estudar bem as operações, para entender os riscos.
Me desculpem, mas tenho uma dúvida sem relação com borboleta. Recentemente minha corretora me exerceu automaticamente, na data de exercício, em uma put OTM, em que eu estava comprado a seco. Essa put iria virar pó. Valia 1 centavo. Pois eles me exerceram, aumentando meu prejuízo. Pelo que já estudei sobre opções, isso não está correto. Já reclamei junto à corretora, porém eles insistem que fizeram o correto. Eu gostaria da opinião dos colegas aqui para que eu tenha certeza de que estou com a razão, pois pelo que vejo, terei que reclamar judicialmente. Muito grato.
Pelo que sei está muito errado. Mesmo que a corretora tenha sistema de exercício automático, esse exercício só é para ser feito se a opção estiver ITM. Se a opção estiver OTM, não faz nenhum sentido a corretora exercer. Se não conseguir resolver, você pode antes de acionar a justiça, fazer uma reclamar na BSM, para tentar o ressarcimento de prejuízo. Você pode solicitar para a corretora cancelar o exercício automático, e só fazer o exercício com o seu consentimento (com exceção se você for o lançador, aí você é exercido automático). Mas explica sua situação melhor para eu tentar te ajudar em algo mais, se for possível: o código do papel, preço que pagou na opção, código da opção e strike.
@@felipedecarvalho5029 Agradeço muito sua ajuda. Não lancei não. Eu estava comprado na put. Já abri reclamação na corretora e eles insistem que estão com a razão. Amanhã passo esses dados. Boa noite.
@@felipedecarvalho5029 USIMR62 COMPRADA A R$0,08, PUT DE USIM5 COM STRIKE A R$6,16 E VENCIMENTO EM 15/6/2020. EM 12/6 USIM5 ESTAVA COTADA A R$6,41. MUITO GRATO PELO INTERESSE EM AJUDAR.
@@torresombria3614 Como(quanto) foi seu prejuízo? A corretora exerceu a sua put comprada e não realizou a venda da ação a mercado? Você estava só a seco na opção né? Porque se estivesse travado até justificaria a corretora não vender as ações a mercado, e realizar o teu lucro. Eu olhei aqui no gráfico e a Usim5, chegou a 6,03 no dia. Então nesse caso ela deu exercício mesmo. Mas tem que entender o porquê do teu prejuízo
Eu entendi que tem que focar no na rolagem, mesmo assim fico preocupado sem ter entendido bem o que acontece se o preço sair do range da fly no vencimento
Se estiver acima do range, você faz a rolagem para o próximo exercício normalmente recebendo alguma coisa, na teoria quando mais acima do range menor é o valor q vc recebe na rolagem. Se estiver abaixo do range a estrutura vira pó, menos a série B que ainda tem prazo para vencer e vai estar valendo alguma coisa, quando mais fora do dinheiro menor o valor da B que sobrou.
Essa foi bem complexa hein!!! Vou ate rever o video umas 2x ou mais ate pegar a mao dessa estrategia. Por enquanto, estou fazendo Travas de Linha aproveitando as ações que tenho em carteira.
