Pochi giorni fa mi sono imbattuta in un articolo che parlava del PAC giusto riguardo lo S&P500. Investendo 250$ al mese in un ottica temporale di 40 anni (dunque un periodo molto lungo) al termine dell'investimento si avrebbe più di 1milione di dollari. Per chi è giovane questo accantonamento potrebbe essere un valido strumento alternativo al fondo pensionistico
Se si investe in etf Il problema sono le commissioni, ho controllato i costi di vari Brokers ma tutti mettono un minimo dai 2 ai 4 euro.. quindi facciamo una media di 3 euro al mese x 12... ti ciuccia un 1,5% l’anno contro lo 0.3 medio per un PIC
Hai preso esempi particolari. Se il titolo guadagna nella prima parte del periodo e perde nella seconda parte ,ovviamente conveniva investire tutto subito. Inoltre in questo modo investi mediamente solo la metá del denaro. Comuque sempre un video chiaro e ben fatto. Grazie mille!
@@augustopasquini2327 Perché alla fine di un percorso di un pac, quando venderai tutto avrai investito in media la metá del capitale accumulato alla fine. Ovvero la cifra media fra la prima e l'ultima rata. O della seconda e della penultima....é uguale. Diciamo che hai fatto lavorare la metá dei soldi totalmente accumulati durante tutto il percorso.
@@luigicecchini9126 Capito, grazie mille!! :) Riguardo la prima cosa che hai detto invece, nel caso fosse stato in perdita nella seconda parte,sarebbe convenuto aspettare ancora un po prima di vendere giusto?
@@augustopasquini2327 Ascolta, io faccio un pac e mi stá andando bene. Paradossalmente peró era meglio, visto che sono nella prima parte del percorso, se avessi perso e invece di comprare ai massimi avessi mediato il prezzo fin dalla partenza. Ma i vantaggi di un pac sono molteplici infatti puoi mediare anche sul valore della valuta visto che 99% delle volte i pac lavorano su etf con sottostanti dollari. Il mio profilo di rischio era basso e investire pochi soldi per volta mi aiuta a entrare gradualmente nel rischio e a sopportarlo senza problemi. Mettere tutto il capitale subito nel 90% dei casi ti rende di più perché chiaramente tutto il capitale lavora per piú tempo ma hai il rischio di prendere subito un crollo e dover poi lavorare per recuperarlo. Meglio fare un pac e poi magari verso la fine alleggerire il rischio per non vedersi crollare tutti i guadagni proprio sul finale. Poi se come me hai un orizzonte di 10 anni e piu e non hai obbiettivi finanziari....accumuli in eterno fino alla pensione. Ciao!
Bravo! Da varie simulazioni risulta che neppure 10 anni facciano troppo la differenza, ma che l'interesse composto abbia bisogno di 20 anni per dare il meglio di sé
Nemmeno in banca sono riusciti a spiegarmelo così bene. Immagino ci siano fondi o titoli che variano il loro valore di più rispetto ad altri, quindi più adatti per chi volesse cambiare la quota mensile a seconda del valore nel momento dell'acquisto ... Grazie.
Ciao Pietro, attuo da tempo il $ cost averaging con successo sul lungo periodo. Chiaramente il mediare i prezzi è sempre più efficace quanto più il sottostante di riferimento presenti oscillazioni. Dato questo, che peraltro sottolinei anche tu nel video, volevo chiederti un'opinione, ed anzi 2: 1. Che ne penseresti di applicare questa strategia di acquisti periodici anche sul medio termine, ad esempio su strumenti molto volatili tipo un etf sul brent oil? La presenza di oscillazioni forti implicherebbe che quando il prezzo scende molto comprerei molte più quote rispetto a quando sale, incrementando il vantaggio della strategia... 2. Data la strategia del $ cost averaging applicata, ad esempio al petrolio, cosa penseresti l'idea di modificare la cifra nominale (i 200 euro cui ti riferisci nel video) in modo pesato, ovvero: inizio con 200 il10 gennaio...se il prezzo dell'etf il 10 febbraio è sceso del 5% (rispetto a gennaio) acquisto un 5% in più, se è salito del 5% acquisto un 5% in meno...etc. 3. Qui ci sarebbe eventualmente da fare un discorso simile su come impostare una strategia di uscita (o anche più complessa con alternanza acquisti/vendite long/short)...
Grande Pietro sempre chiaro . Volevo chiederti se puoi darci qualche esempio di qualche azione interessante con cui si potrebbe iniziare questo tipo di investimento dollar cost averaging . Ti ringrazio
Non avevo visto il video. Ma incredibile supporta esattamente la strategia d'investimento che ho appena intrapreso . Grande mentore e davvero bravo divulgatore. Continua così. Seguirti è davvero confortante.🥳🥳🥳
Sarebbe interessante un video in cui parli anche di oval money e delle possibilità di investimenti che offre e cosa ne pensi in generale di tutti i servizi che offre 🙂
curiositá: hai comparato anche il costo delle commissioni per le due strategie? supponendo di prendere in considerazione il broker piú economico, a quanto ammontano le commissoni di acquisto per ogni strategia? Grazie!
Ottimo video!! Ma cosa ne pensi invece di sfruttare una fase particolarmente ribassista aumentando la quota investita passando per esempio da 200 a 500 euro per il tempo della fase down e ritornare poi a quota 200 quando lo scenario diventa più incerto?
Ottima spiegazione di un piano accumulo, spiegando sia i pro che i contro. Per renderlo un po'più reale però nell'esempio sarebbe stato bene inserire il totale delle commissioni pagate per tutti i periodi (che possono essere consistenti per ETF acquistati per una lunga durata e "mangiare" possibili profitti) e l'inflazione reale (un conto è investire 200€ all'anno t-1 dove il costo del denaro è basso e un conto è continuare a investire 200€ a t-5 quando l'inflazione è galloppante, cosa non così banale nel lungo periodo). Buon investimento a tutti!
In aggiunta, riporto un interessante aspetto negativo: "Il maggior limite di un Piani di Accumulo risiede nel fatto che dopo un certo periodo di tempo, l’acquisto delle nuove quote del fondo inizia ad incidere molto poco sulla media del prezzo. Così se lo strumento in cui si investe dovesse incontrare una fase decisamente ribassista dopo un certo numero di periodi (e quindi il controvalore dello strumento sarebbe rilevante) la perdita dell’intero investimento potrebbe essere importante."
@@oscar98653210 grazie! È una considerazione a cui non avevo fatto caso. In questa ottica non è propriamente un investimento a zero rischio bisogna sapere comunque quando entrare e quando uscire dal mercato. Se non si è un minimo competenti si rischia di gettare somme importanti create nel tempo.
@@oscar98653210 il caso classico è proprio quello della Borsa Italiana: chi avesse iniziato il PAC nel 1999 ancora oggi sarebbe sotto e penso di parecchio visto che i picchi dell'indice a 50.000 non li ha più visti e oggi è circa a 20.000 ... anche qua bisogna tenere presente sia i mercati sia la tendenza di fondo, ad esempio è tutta una altra storia con S & P 500 .
Ottimo video, finalmente un po' di sostanza spiegata in modo chiaro. Come faccio a capire quando un trend è ribassista (per 1 etf)? Puoi consigliare delle piattaforme a basso costo per fare market everage? Grazie!
Ciao Pietro, complimenti per la chiarezza, potresti fare un confronto tra linvestire ogni mese oppure ogni tre mesi? Il rendimento sarebbe identico a parità di soldi?
Pietro, perchè la cifra deve rimanere uguale sempre e comunque in ogni caso? Mi spiego: non converrebbe investire anzichè 200, 250 euro euro ( o dollari ) quando le quotazioni sono scese e poi compensare con un 150 quando invece aumentano? Alla fine avrei comunque 400 euro ( o dollari ) investiti spalmati in 2 tranche. Non trovi?
Anche questa potrebbe essere una buona strategia. La mia priorità ad esempio sarebbe restare alla pari, al netto delle commissioni, con un margine di profitto basso.
Complimenti Pietro, ottimo video come sempre! Potresti per favore fare un video in cui parli del regime dichiarativo e di come si effettua la dichiarazione per chi usa ad esempio Interactive Brokers? Grazie mille
Non ho capito bene, se il trend é ribassista ha più efficacia questa strategia, ma se continua a scendere io facendo così si limito le perdite ma comunque vado in perdita quindi perché scegliere in titolo dal trend ribassista? Con la speranza che risalga?
Sulle cripto che volano su e giù come le montagne russe può avere un senso? Complimenti comunque per il video, l'ho trovato molto interessante! Bravissimo Pietro
Un consiglio siccome non so nulla di queste cose come molti altri sarrebbe davvero di grosso aiuto far capire ogni parola in inglese che usi per comprendere meglio quello che dici
Complimenti scopro solo oggi questo canale. Mi permetto di suggerirle un esempio su PAC di deci anni. In quel caso si vede molto bene la potenza della strategia di cost averaging. Grazie
Bel video, molto utile.🔥💪🏿 Io voglio iniziare ad investire mi dici con quale piattaforma cominciare e più o meno la somma di soldi da investire?? Grazie
@@PietroMichelangeli ma questo aumento di investimento quando scende, non è esattamente il contrario di quanto dici a 12.40?? e come mai sconsigli di aumentare l'investimento quando scende e di lasciarlo sempre costante?
Ok ma riguardo al secondo punto, come fai a sapere se il trend è rialzista o ribassista? Analisi tecnica? Equivale a tirare una monetina e scommettere sul risultato. Non si possono prevedere gli andamenti del mercato, quindi come si fa?
Ciao Pietro, è un video vecchio ma provo a scrivere nella speranza che qualcuno possa risolvere questo mio dubbio. Per ottenere un profitto è necessario che il valore dell'ETF nel tempo aumenti. Il mio dubbio è: Se il valore dell'ETF (e quindi il suo prezzo di acquisto) sale nel tempo, arriverà un momento in cui il mio deposito ricorrente (i 200€ dell'esempio) non saranno più sufficienti ad acquistare lo strumento scelto... come ci si comporta in quel caso?
C’è solo una cosa che non mi torna, dato che gli ETF si comprano per unità, com’è possibile acquistare lo stesso importo ogni mese, considerando che il prezzo per unità non sarà mai il medesimo del mese antecedente?🤔
Ciao, complimenti per la chiarezza del video. Avrei una domanda forse banale: questa strategia che hai illustrato è praticamente uguale a quella usata da MoneyFarm che “obbliga” l’utente a far investire ulteriori soldi (minimo 100 euro) ogni mese? Oppure viene fatto secondo un’altra ottica? Grazie mille :)
Pietro, ciao, i tuoi video sono molto utili e grazie a te sto capendo la via giusta per il mio futuro.. volevo chiederti puoi fare anche un video in cui spieghi il market timing, sarebbe molto utile a tanti, credo, e sarebbe davvero interessante.
Ottimo, insomma è una strategia molto prudente che se da una parte attenua i rendimenti (molto difficili da prevvedere) dall'altra attenua fortemente anche le perdite, un'ottima strategia per chi ha una strategia difensiva del capitale senza essere preso da smanie di ricchezza, ottimo 👍
Io stavo pensando a questa strategia soprattutto perché si adatta bene allo stipendio: ogni mese ne metti via una parte. Il problema si pone quando devi uscire. Se ad esempio quando vuoi uscire dal mercato si verifica una crisi cosa fai (visto che non sei diversificato)?
@@PietroMichelangeli mi riferivo al cost averaging fatto su un singolo indice (s&p500 per semplicità). È un ottima strategia perché investi sull'azionario che storicamente sul lungo periodo è quello che performa di più. Il problema si pone poi quando vuoi disinvestire perché potrebbe capitare che proprio quando vuoi uscire ci sia una crisi che è una cosa che non si può controllare
Beh scusa se investi nell' sp500 non stai già diversificando abbastanza? Non stai comprando azioni in una singola azienda, ma nel più importante paniere americano
Grazie del video Una cosa Non trovo da nessuna parte qualcuno che dica quanto dovrebbero costare le quote dell'etf in relazione al denaro investito, c'è una formula o un modus operandi?
Salve Pietro. Mi saprebbe consigliare un sito/ una piattaforma dove posso trovare uno screener per le azioni europee con una abbondanza di parametri pari a Finviz?
Mettiamo che ho inziato investire 200 euro al mese per 10 anni. Dopo 2 anni il mio reddito è salito (magari maggiori entrante, fine di un muto etc etc) e a questo punto posso investire 400 euro. Continuerò con i 200 euro o ha senso aumentare la quota?
Pietro grazie. Se non mi fosse sfuggito., nella tecnica in questione, oltre la stessa cifra ogni volta, si investe nella stessa azione o titolo giusto?
Pietro pero' non consideri i costi per le singole entrate di acquisto che almeno in italia devi partire da 10/15 eur come costo di ingresso tra banca e spese gestione ETF. sicche' sul tuo sempio parliamo di 150/180 eur all'anno che si mangiano poi il 7% circa del possibile rendimento.
Scusa eh ma a 5:27 e poi a 7:32 hai fatto na cappella! Per valutare la performance del piano di accumulo si usa la formula dello xirr. Facile fare la divisione finale/iniziale ma in realta' le contribuzioni dopo la prima sono state esposte per meno tempo e tu hai avuto la disponibilita' di quel capitale quindi a 5:27 mi aspetto che la performance del PAC sia piu' alta di quel 5.4% che fai vedere. Poi la considerazione a 8:03 che il cost averaging e' efficace quando le quatazioni scendono mi sembra una boiata galattica. E' lo stesso discorso di chi media al ribasso. Un modo per abbassare il prezzo medio di carico e quindi mascherare "l'errore" o la sfortuna iniziale ma non cambia il fatto che i tuoi primi 200 euro hanno comprato "troppo poco". Tu puoi aumentare la tua posizione quanto vuoi e quindi diluire sempre di piu' le quote comprate a prezzi alti ma se poi il titolo continua a scendere e per assurdo continui ad aumentare l'esposizione ti ritrovi proprietario dell'intero titolo che pero' non varra' piu' niente. Mediare il prezzo ha senso quando il trend ha gia' preso la via del rialzo (o quando c'e' un flusso di dividendi sostenibile) ma di nuovo si entra nel discorso del market timing che e' notoriamente difficile da indovinare (a meno di essere amici intimi di qualche banchiere centrale)
Ciao Pietro; sto guardando molti tuoi video, inanzitutto complimenti per i contenuti. In secondo luogo, so che hai già risposto a questa domanda nel video, ma voglio provarci lo stesso: compreso il principio che sta dietro ai pac, ha senso investire forzatamente sempre la stessa cifra? Mi spiego, prendiamo per esempio un azione che distribuisce dividendi, è fisiologico che il suo prezzo aumenti vicino alla data dello stacco. Dovrei comprarle lo stesso, pur sapendo esattamente il trend che avverrà?
Ciao Pietro, scusami ma non ho capito una cosa, quindi paradossalmente conviene fare cost averaging su etf che stanno calando di prezzo o che sono comunque in difficoltá?
Ciao Pietro, avevo già sentito parlare di questa strategia. In banca viene chiamato PAC che sta per piano di accumulo capitale e mi sembra una strategia molto buona soprattutto per chi ha già un impiego fisso, e una scarsa formazione finanziaria e vuole semplicemente risparmiare magari guadagnando qualcosina . ma a tuo parere personale su quale mercato conviene affettivamente utilizzare questa strategia ? mercato azionario, ETF, p2p o altro ancora ?
Complimenti Pietro per la competenza, se voglio evitare di fare da me la dichiarazione dei redditi e optare per il regime amministrato, quale piattaforma seria con con basse commissioni mi consigli?
Ciao Pietro. Hai per caso fatto delle ricerche per verificare l'attendibilità della strategia DCA? Stavo leggendo un po' di paper e la situazione non la trovo chiara...
Come faccio a calcolare quali etf considerare se ho ad esempio 100€ al mese? Se compro ad esempio due etf da 40€ l'uno ad azione, sarò costretto a comprare sempre due azioni al mese a meno he uno non scenda a 30€ circa. Mi pare di capire.non abbia molto senso, giusto?
Qual'e' il ratio che scegli, voglio dire seguendo il tuo esempio di 200 Euro al mese quanto deve costare l'azione prescelta? 200 euro 10 euro o non so 50? grazie per i tuoi video davvero molto interessanti
La domand a che sorge spontanea , e che credo rimarra' senza risposta , e' Warren applica il dollar cost averaging? Noi sappiamo dalla stampa solo che Berkshire ha compiuto aquisizioni .
Questo, come tanti tuoi altri video, è davvero molto interessante. L’unica cosa che non capisco è se questo sistema rimane vantaggioso anche al netto delle commissioni nell’acquisto di azioni?
Ciao Pietro è possibile fare cost averaging in maniera automatica? Ovvero impostare una strategia nel sistema in modo che ogni venga acquistata la stessa cifra in automatico? Come succede nei pac intendo. Grazie
Ciao Pietro, sai se del libro "The inteligent investor" esiste anche la copia tradotta? Perchè avevo adocchiato il libro da parecchio in realtà ma in inglese non so se sarei in grado di leggerlo con scioltezza e capirlo tutto... grazie mille
Lo faccio sulle azioni però dovete avere un ulteriore strategia ,la prima impostare il grafico mensile con qualche oscillatore che vi faccia capire quando iniziare , poi valutare il titolo su cui farlo , fondamentali , ideale farlo su un azienda che ha girato in positivo le trimestrali , altra cosa importante una volta fatto gli acquisti è la tecnica di uscita , reverse .cmq dovete simulare e poi applicare .
bello, domanda da ignorante ma con le commissioni come la mettiamo? Ad esempio se io decidessi di investire 200/300 euro al mese (o qualsiasi altra cifra) in una qualsiasi azione americana con la mia banca dovrei pagare ben 26 euro ogni volta, 15 euro se italiana..non sono pochi..cambio banca?
Dipende dalla cifra che investi e dalle commissioni del broker/banca, se son 100-300€ ti conviene ogni mese se non anche ogni 3/4 mesi così non perdi troppo di commissioni, se investi di più e le commissioni non sono un problema anche settimanalmente
