Было полезно? Ставьте лайк и поделитесь этим видео с друзьями, пожалуйста :) Телеграм-канал "InvestFuture": t.me/investfuture (@InvestFuture) Телеграм-канал "IF Stocks": t.me/if_stocks (@if_stocks) Инвест-шоу: clck.ru/JXCNc Открыть брокерский счет: clck.ru/G7gGe Экономика и инвестиции - последние новости и прогнозы: investfuture.ru/ 7 навыков высокоэффективных людей + КОНКУРС: ru-vid.com/video/%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BE-qui2_pcCNvg.html Акции Bank of America, стоит ли купить вслед за Баффетом: ru-vid.com/video/%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BE-SMtGOCcfa_0.html Обыкновенные vs. привилегированные акции: ru-vid.com/video/%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BE-7OasIk9k7d8.html Ошибки инвесторов: ru-vid.com/video/%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BE-rldhcl6ALv4.html Что такое ETF: ru-vid.com/video/%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BE-FuBdDzvweDc.html Риски инвестиций в ETF на Мосбирже: ru-vid.com/video/%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BE-Ta7tD4mkNBI.html
Большое вам спасибо за то, что прояснили многие непонятные моменты. Что касается секторальных фондов - лично я считаю, что вещь нужная и своевременная, надеюсь, что они появятся на нашем рынке. Учитывая общий вектор развития железа, ПО и общемировой ситуации в целом, считаю, что очень интересным направлением был бы фонд, вкладывающий деньги в компании производители компьютерных игр и околоигровых развлечений, связанных с виртуальной и дополненной реальностью.
спасибо за эфир! Все простым языком и доступно. И главное, что можно инвестировать каждому, а не идти покупать себе лучше еду вместо инвестиций , как сказал один из гостей.
Владимир, Кира, большое спасибо! Давно мучает вопрос - "ETF FinEx (золото например) это продукт который мы покупаем в рублях, сам инструмент долларовый. Что произойдет если рубль обесценится? Доля в портфеле в этом продукте тоже сдуется?" P.S. Секторальные ETF очень интересная идея (только не на российские компании в связи с неустобильностью рубля).
@@НиколайЧегиваров добрый день. Так как валюта фонда доллар, несмотря на покупку etf в рублях, рублевая стоимость ETF растёт при ослаблении рубля. Поэтому в этом году многие валютные etf в рублях показали довольно высокую доходность (из-за ослабления рубля). Чтобы увидеть как это работает, можно сравнить долларовый и рублёвый график etf.
Кира, замечательная рубрика! Нам могут нравиться или не нравиться приглашённые гости или их позиция, но самое ценное - Вы даёте нам возможность слышать разные мнения и точки зрения. А уж дальше каждый делает собственные выводы. Спасибо Вам и Вашей команде за работу!
Кирочка!!! Огромнейшее спасибо за такого гостя! Я в данном случае говорю даже не конкретно про личность, а про великолепного специалиста в области ETF! Такого детального разбора по всем полочкам всей сути и структуры фондов еще не было нигде! Человек очень спокойно, очень грамотно, а главное просто и понятно раскрывает все вопросы про ETF! Замечательнейшее познавательное и обучающее видео! 👍👍👍 Еще раз огромное спасибо именно за специалиста! И может вы немного измените подход к выбору гостя для стрима именно с этого взгляда?! Чтобы гости больше рассказывали не только про свои стратегии инвестирования и свой взгляд на рынок, а больше раскрывали темы и суть различных инструментов инвестирования! Желаю успехов и процветания! Всегда с вами!
Команде Invest Future огромное спасибо за эфир. Замечательная беседа , очень положительный гость и много нужной, полезной информации. Огромное спасибо!
@@TalentKV конечно, заинтересованное. Но есть информация, которая проверена не только заинтересованными, но и независимыми лицами. ETF - "явление", проверенное временем, статистикой и независимыми инвесторами, потому доверять словам гостя в части "etf вообще" можно. Как бы кому не хотелось, но, увы (или к счастью) сегодня инвестирование через etf одно из самых выгодных.
@@докторайболит-э6я честно говоря, как и у Киры, весь ETF портфель в плюсах. То есть вообще без исключений. Кто-то больше, кто-то меньше, но ни одного минуса. Растут поменьше акций (ну у меня рекордсмены это Алибаба, норникель, система и Мосбиржа), но стабильно растут.
@@докторайболит-э6я я и не сказал что они рекордсмены. Я сказал, что они стабильно растут, в отличие от аутсайдеров, которые у меня тоже присутствуют. А вот среди ETF аутсайдеров нет в принципе. Из российских (читай, ирландских) - лидер это FXGD. Из американских секторальных - это ARKK - ETF на инновации, куда входят в том числе, Tesla, Square, Illumina и т.д.
@@докторайболит-э6я я вот тоже хочу продолжить, но мне нравится в баксах инвестировать. А бакс сейчас уж больно дорогой. Подожду как упадет (надеюсь), куплю и продолжу
Постоянно изучаем рынок и ищем новые возможности для инвесторов, но традиционно планы по выпуску следующих фондов не озвучиваем раньше времени 😇. Когда запускаем, тогда анонсируем во всех доступных нам источниках информации.
@@FinExETF Владимир, здравствуйте, просмотрела видео и прочитала комментарии, у меня есть 2 ETF от Finex, но я не понимаю что значит сплит ETF, вы о нем говорили в видео. Объясните, пожалуйста, что это значит и как отразится на цене уже имеющихся акций, или дайте ссылку, где можно об этом узнать подробнее.
@@Olgakhv27 сплит - это дробление акции (если говорить совсем простым языком). Например, у вас была 1 акция стоимостью 7000 руб, станет 10 акций по 700руб.
Российские etf - такой себе инструмент. Почему-то об этом мало говорят и пишут, поэтому распишу тут. К финексу отношусь негативно и призываю быть осторожным с ними. Хотя бы потому, что цену формирует маркетмейкер, который в стакане 100% время торгов находиться не обязан, то есть фонд торгуется как акция. Тогда как в американских etf, цена фонда ходит в рамках установленных планок и отображает реальную цену активов фонда и проскальзование исключено. В итоге стабильно раз в несколько месяцев по каждому инструменту финекса наблюдаются "проскальзывания", finex эти истории старательно замалчивает, а на претензии отвечает прямым текстом: да, цена была в промежутке времени оторвана от активов фонда, потому что мы имеем право так делать по законам РФ (могу приложить скрины с ответами из техподдержки). В итоге кто-то из управляшки, заранее зная об отключение маркетмейкера (мое личное предположение) на этом зарабатывает. Отсюда совет: в идеале получить доступ к vanguard или хотя бы брать обернутые vanguard российскими укшками, да, СЧА в таком варианте повыше чем у финекса, но зато вы избавляетесь от рисков проскальзывания и ноунейм управляшка не сидит в оффшоре , как финекс. Если все же решите инвестировать в российские etf, будьте крайне осторожнее со стопами, рано или поздно обожжетесь на этом. Чуть больше месяца назад потерял около тысячи $ по необоснованно выбитому стопу на fxit (посмотрите дневной график с 31 авг на 1 сент по fxit, меня выбило на нижней точке, при этом падения активов фонда в этот день не было), после чего неспешно ушел от финекса, так как для меня это серьезная потеря и неприятная ситуация, не связанная с поведением рынка, а исключительно косяк управления за которое я еще и платить должен. После этого проскальзование случилось и на другом их etf (если не путаю тот, что на глобальный рынок)
"что цену формирует маркетмейкер" маркетмейкер держит реальную цену фонда, что бы спекулянты не увели цену, также как и на американских етф, маркетмейкер ограничивает цену планками да, он у нас есть нормы что маркетмейкер не обязан 100% времени находится в стакане, но по крайней мере по моему (пишу на на память) 85% времени он находится там обязан
@@Oleg-of2lj в остальные 15% фонд может как угодно отрываться от реальных активов в нем. Как по-мне это неприемлемо и рождает почву для махинаций со стороны инсайдеров фонда. Нафиг такое управление?
@@OlegNV там не те объемы что бы они стали интересны инсайдерам то есть например на FXKZ была свечка на 30% 28.07, там было что то около 300 лотов на общую суммы 81 тыс. руб. Скорее всего просто кто то забыл и перенес ордер на следующий день все остальное время маркетмейкер вполне обеспечивает ликвидность для инвестора
Вы удивитесь, но бпифы вообще могу сваливать из стакана после 50 млн оборота по закону. При этом бпифы ещё не умеют качественно отслеживать индексы, даже покупая другой етф в составе, посмотрите на их ошибки слежения. В чатах в Телеграме уже давно разнесли все эти бпифы. Самое лучшее - это етф. А кто стопы вообще ставит на долгосрочных инвестициях? А проскользы даже у сбербанка бывают на графике.
Отличное интервью с Владимиром, за то что еще раз показал, что инвестициями могут заниматься все и нет в этом ничего сложного из своего опыта могу сказать, что с знакомыми, друзьями и коллегами когда они приходят в инвестиции (приходят за советом), финексовскими фондами достаточно удобного создавать стратегии и главное потом вести их людям самостоятельно даже не обладая какими либо специальными знаниями биржи и экономики
Хоспади, какой приятный мужчина, с таким спокойным тембром голоса, записывать аудиокниги - ну просто осчастливить людей)) Кира, в том что вы располагаете к себе, даже нельзя усомнится
Акции доходнее облигаций и это только долгосрочные инвестиции без реакции на информационный шум 3-5-10-25-30 лет. Именно они могут дать премию за риск. Главное в инвестициях -психология. Не нужно искать иголку в стогу сена, покупай весь стог. Достаточно нескольких тысяч рублей и дисциплины, чтобы иметь полноценный инвестиционный портфель. Етф-это безопасно. Активы находятся у кастодиана (депозитария) который за них отвечает своим имуществом и отделены от его личных активов. Пифы =бпифы. Нет прозрачности и точности слежения, слишком много свободы для управляющей компании -это риски. Етф же привязаны к индексу.
@@ИНВЕСТУМ Да почему нельзя то, можно, речь о финексовских фондах и конкретно fxit. Он самый дорогой и неудобный. Остальные норм по цене. Есть ПИФы от сбера и втб и там цена за пай совсем низкая, по 800-1300 р. Но речь не о них.Так же и с акциями. Есть тожедорогие типо Транснефти, Норникеля..
Друзья! Кто супер понимает в инвестировании? Фонды ETF отличный инструмент. Но есть понятие дивидендная заработная плата! Как в случае с ETF ? Продавать несколько паев в месяц? Как то не рационально, как?
Наверное один из самых познавательных эфиров Киры и команды Invest Future за последние недели. Немного пересмотрел свои убеждения по поводу ETF. Finex, когда секторальные будут?)
Фильм "Игра на понижение" как раз про такие фонды как ETF. Великий трейдер распознал приближение кризиса когда раскопал, что в фонды входит огромное число мусорных бумаг. Судя по тому как эти фонды сейчас пиарятся и плодятся в геометрической прогрессии, мы все ближе к краю пропасти.
Не знаю как у других etf. Финекс тупо скупает акции в свои фонды без всяких там коротких позиций, плечей. Кризисы ему не страшны, однако чем страшней он, тем больше фонд просядет.
etf индексные инвестируют "в индекс". Состав индекса виден. Фонды бывают разные, не надо их всех мешать в кучу. Это как сказать, что шарлотка и "Анна Павлова" - одно и тоже, хотя и то, и другое десерт. А по поводу "пропасти", когда в марте пошел обвал, и etf стали снижаться, то в сети просто стояло ликование мол "ну, наконец, этот пузырь лопается" и что? etf не просто пережили отлично падение, но и прекрасно себя показали. С 1975 года существует индексное инвестирование, и что-то не лопнуло.
Несколько лет уже сижу в ETF от Finex, все ок 👌 За FXWO очень большая комиссия у Тинькофф, видимо считают от количества акций. Так что сплит должен быть умеренный)
Добрый день, комиссия по ETF такая же, как и при покупке других акций. Иногда при выставлении заявки отображается большая комиссия, но, как правило, в отчёте брокера потом корректная.
Эфир стоило смотреть даже ради одного вопроса: что будет с етф, если фонд закроется. Ответ- вам все простят !!! Кира , умница! Спасибо за это, мучал этот вопрос!
Если компания принимает решение закрыть фонд, то инвесторам предлагается продать etf на бирже. Если этого не сделать, то на брокерский счет просто возвращаются денежные средства. Процедура чем-то похожа на процедуру погашения облигаций.
Наталья как-то Акции того же газпрома более спокойно . Газпром разорится- хоть трубы на дачу отвезти можно - забор сделать. А по етф я не могу понять, как формируется цена Акции на примере fxus (их , кстати , держу). Вот по каждой акции fxus привязано какое-то количество акций сша, но fxus торгуется на рынке и цена не формируется исходя из количества и стоимости акций!!!! То есть, фонд может стоить дороже, чем количество акций в нем ....
@@Natali11 цена и динамика etf привязана к базовому активу, решение о закрытии фонда на это не влияет. Фонд продаёт активы и возвращает средства, сколько стоили активы на момент продажи.
@@mikhails9982 ох, вы оптимист! не обольщайтесь по поводу "труб" в отдельных акциях. Если дело доходит до банкротства, то акционеры стоят в самом конце очереди и, когда до них дойдут расчеты, не будет не то что труб, даже сломанной табуретки. Банкротства - очень жесткая штука, особенно у нас. А по поводу цены FXUS учитывайте валютную переоценку. Приведу личный пример: у меня есть отдельные акции США, когда они просели, то в долларах "убыток" составил -160 долларов, но из-за курса рубля и валютной переоценке в рублях была, напротив, прибыль более чем в 12 тыс. руб. Точно также мы видим по FXUS, торгующемуся в рублях, фонд в долларах может просесть, но из-за курса рубля показывать якобы большую доходность, чем акции в нем.
@@darkness7240 мы ищем решение проблемы. На данный момент планов по сплиту нет. Если что-то изменится, сразу проинформируем во всех доступных нам источниках.
Спасибо Кира за Стрим. Очень интересно и полезно. У меня есть вопрос. При прямом инвестировании в акции, например Германии. У меня, как резидента России с дивидендов будут удерживать 27% . При покупки ETF на Германию, фонд будет реинвестировать дивиденды полученные от компаний Германии в новые акции. ВОПРОС: а самому фонду дивиденды от компаний тоже будут приходить уже очищенные от налога, а именно - 27% ?
И такой вопрос к Владимиру - будут ли как то меняться по стоимости ETF, если их очень активно покупают или продают при условии что цена активов, которыми фонд владеет, не меняется? Другими словами зависит цена ETF только от активов, которые в него входят или ещё и активностью по купле продажи самого ETF? Ведь все таки ETF это тоже акции, которые торгуются на бирже, и неужели их цена зависит только от активов, которые в них входят?
Цена зависит от динамики базового актива, благодаря наличию маркет-мейкера и авторизованным участникам. У нас на сайте можно скачать бесплатный etf guide, там подробнее разбирается эта тема.
Спасибо за полезный Стрим ! Есть вопросы к Владимиру, буду признателен за ответы. 1)Владимир, Вы сами составили себе портфель или доверили Вашему робоэдвайзеру (Финансовому Автопилоту) ? 2)Владимир, Исаак Беккер на прошлом стриме Киры утверждал, что в РФ нет нормальных робоэдвайзингов. Что не так с Вашим Финансовым Автопилотом ? 3)Владимир, почему в линейке Ваших ЕТФ нет фондов REIT ? Ведь это один из основных классов активов для формирования пассивного портфеля. 4)Владимир, почему в линейке Ваших ЕТФ нет фондов на ЕВРОПУ и на РАЗВИВАЮЩИЕСЯ РЫНКИ, а только на отдельные страны ? Ведь это важные подклассы активов для формирования полноценного сбалансированного портфеля. 5)Владимир, акций какого-то Вашего фонда строго N-е количество, или Вы постоянно выпускаете новые акции, когда спрос растет, а потом гасите акции, когда спрос падает ?
Добрый день! определяю структуру своего портфеля самостоятельно, а Финансовый Автопилот тоже использую, для части портфеля. Мне такая комбинация подходит. Финансовый Автопилот - полноценный робоэдвайзер, в основе та же математическая модель, как и в ведущих западных робо (Wealthfront, Betterment и т.д.), а портфель - из ETF. как и у вех основных робо-эдвайзеров. С поправкой на российскую юрисдикцию - это наиболее приближенный вариант классического robo advisor. Что имеет в виду уважаемый Исаак Беккер - не знаю, подозреваю просто таким образом отговаривает от работы в российской юрисдикции. Здесь его мотивы понятны. У нас нет уверенности, что ETF на REIT будут пользоваться должным спросом, хотя это и самое частое предложение со стороны инвесторов, так что они могут появиться, как и другие названные вами объекты инвестирования. Да, в ETF переменное количество акций - если есть спрос, авторизованный участник подписывается на новые и продает их на рынке (на бирже) инвесторам, которые хотят купить. Таким образом, дефицита акций не может возникнуть.
@@VladimirKreindel Владимир, благодарю за ответы. Одним из основных опасений по надежности Finex также звучит аргумент, что Ваши фонды еще не прошли испытание настоящим кризисом...) Предположим, рынок рушится на 70%, Ваши фонды массово распродаются, соответственно капитализация фондов значительно снижается, обслуживание становится слишком дорогим, что проще фонд или даже УК и провайдера закрыть...) Насколько вероятен такой сценария развития событий ?
@@alex_invest6535 и в этом случае работа продолжится, потому что такое падение - отличная возможность для клиентов входить в позиции, покупать акции фондов - и соответственно увеличивать СЧА. так что этот риск надуманный, на мой взгляд.
@@VladimirKreindel Спасибо! Еще по Вашему робоэдвайзеру - почему все-таки не полностью доверились своей разработке, если он по заложенным алгоритмам не уступает мировым аналогам ? Со стороны выглядит как будто глава Аpple Тим Кук пользуется продукцией Samsung...)) извините за дотошность, но хочется понять когда, кому и как стоит использовать вашего робоэдвайзера для составления портфеля..) вопрос очень важный, определяющий доходность на годы..
19:40 Верно сказано,: «на самом деле в книгах написано примерно одно и тоже». Я в этом убедился когда читал книги перед тем, как начинал инвестировать. Я все искал, где мне напишут, что есть четкая стратегия. Точнее мне хотелось какие-то такие слова вычитать.. по итогу оказалось, что никто ничего не знает и кроме долгих инвестиций зоны рынке делать нечего.) Ну и в процессе чтения «разумного инвестора» умудрился найти Киру и всё. Инвестиции начались...
Кира, спасибо за такого интересного гостя! Вопрос: у finex есть etf c рублевым хеджем (fxrb, fxrw, fxmm), показывают отрицательную доходность в usd. Какие цели преследовала компания, создавая такие инструменты? На сколько популярны эти etf у частных инвесторов? Можно ли подробнее рассказать про то, как образовывается повышенная рублевая доходность за счет операций валютного хеджирования? Спасибо!
Компания создаёт ETF - кирпичики, из которых каждый инвестор создаёт себе индивидуальный портфель, исходя из своих целей. У некоторых инвесторов есть рублевые цели. Также совсем недавно мы выпустили статью на тему совмещения фондов-близнецов в портфеле для частичного хеджирования портфеля.
Кира, Владимира на записи очень трудно слушать - у него слабый микрофон. Если есть возможность, отредактируйте пожалуйста его звуковую дорожку для получения более четкого и соответствующего Вашему уровню Децебел. Сечас чтобы слышать Владимира приходится громкость на максимум, низкие на минимум и когда говорит Кира - в уши прилетает звон.
Если вы используете не иис, а обычный брокерский счет, и продаёте бумаги ранее 3 лет, то возникает налог 13%, как и при работе с другими акциями. Брокер является налоговым агентом, посчитает и удержит.
Смотрел отчет по БПИФ от ВТБ общее количество паев дробное, интересно как возникают дробные паи если через приложение меньше одного пая нельзя купить ? У finex как с этим?
В моменте влияет, безусловно, это и порождает ошибку слежения с которой борется маркетмейкер, но она тем меньше, чем ликвидные инструмент, надо смотреть на уровень оборотов по нему.
на сайте FinEx есть хороший ETF гайд, там описана подробна система работы ETF и управления ценой, что делается, например, если очень много продаж или покупок, как держится истинная стоимость.
Подскажите пожалуйста, у папы есть старые акции 90х годов, которые выдавали работникам, есть ли от них сейчас какая то польза, ведь прошло уже столько лет, папа по сути уже должен стать миллионером от таких инвестиций)))) Предприятие действующее, возможно ли по ним получить дивиденды или продать?
Ситуация мне кажется по-своему двуличной. По сути у Финекса есть секторальный ETF на IT. По всей видимости, его наличие объясняется популярностью сектора, и, как следствие, наличием уверенности, что его будут покупать. Почему возможным ETF на сектора биотеха, промышленности и энергокомпаний гость дает по-своему негативную оценку, сравнивая их с отдельными акциями, но при этом спокойно рассуждает про FXIT.
Не вопрос, а просто, мысль по поводу выплаты дивидендов - все американские etf выплачивают дивиденды раз в квартал, это не так часто, особенно если учесть, что для не квалов не так и много фондов доступно. Не думаю, что это будет большой проблемой подать декларацию. К тому же наверняка можно выплачивать дивиденды раз в год, если так сильно переживаем по удобству. Но с дивидендами будет психологически проще, потому что не нужно продавать акции, хоть в этом и нет математической разницы, но все равно. Даже если я хочу реинвестировать, я буду это делать, по дивидендной доходности я могу посчитать сколько нужно вложить в фонд, чтобы я мог на эти деньги купить акцию етф. Ну условно говоря акция стоит 100₽, дивидендная доходность 1%, значит мне нужно примерно 100 акций (лучше больше), чтобы на дивиденды докупить еще одну акцию и деньги не валялись, а работали.
Вот разве что по фонду американских акций может быть не выгодно выплачивать дивиденды для самих инвесторов. Ведь фонд с них заплатит 15% и потом еще сам инвестор 3 или 13?
американские етф выплачивают дивиденды в силу закона, насколько я помню я думаю и Финексу не сложно выплачивать, вопрос что хотят клиенты фондов, вы например хотите дивиденды, я и мои знакомые например не хотят, видимо пока большинство клиентов устраивает фонды без дивидендов тоже просто мысли )))))
