Eine gute Faustregel ob man eine längere Laufzeit oder eine kürzere wählt: Bei hoher Volatilität sind längere Laufzeiten besser (viel mehr Prämie relativ zu kurzen Laufzeiten, man kann auch viel weiter weg vom aktuellen Kurs). Bei niedrigen Volatilitäten eher kurzlaufende Optionen: bessere Renditen bei gleichem Delta (= ~ Wahrscheinlichkeit dass man angedient wird).
Längerlaufende Optionen sind aufgrund des hohen Zeitwertes teurer, nicht wegen der Volatilität. Unter Volatilitätsgesichtspunkten ergibt der Verkauf von kurzlaufenden Optionen mehr Sinn, da die Volatilität im kurzlaufenden Bereich viel stärker ansteigt. Beispiel hierzu: ru-vid.com/video/%D0%B2%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BE-KB_7Fa8BS38.html
@@EichhornCoaching aber das Ziel ist nicht auf steigende, sondern auf fallende Volatilität zu setzen. Hier ein konkretes Beispiel für den SPY und Standard Monthly contracts: JUN PUT 300: 0.76 Prämie bei 10 Tagen Restlaufzeit (7.6 USD/Tag) und Vega 0.09 JUL PUT 300: 3.62 Prämie bei 38 Tagen Restlaufzeit (9.5 USD/Tag) und Vega 0.30 AUG PUT 300: 6.72 Prämie bei 73 Tagen Restlaufzeit (9.2 USD/Tag) und Vega 0.48 Da ich davon ausgehe, dass die Volatilität auf SPX/SPY weiter fallen wird verdiene ich mit der länger laufenden Option besser als mit den kurz laufenden, da sie ein höheres Vega hat. Das Risiko ist bei allen 3 das gleiche, da ich ja bereit bin den ETF zu übernehmen wenn die Option ins Geld läuft. Wenn wir "normale" Volatilitäten von 12 - 16% auf SPX/SPY hätten, würde das Bild natürlich anders aussehen und ich würde eher zu kurzlaufenden Optionen greifen.
Deine Optionen haben alle unterschiedliche Deltas. Es ist rechnerisch sinnvoller 10x eine Option mit 10 Tage RLZ zu verkaufen, als einmal eine Option mit 100 Tagen RLZ. Um die Mathematik aber beiseite zu lassen: Langlaufende Optionen sind einfach entspannter :-)
Danke für das Video . Ich bin Anfänger was das Thema Cash Secure put angeht , aber durch das Video ist Licht ins dunkle gekommen und es wurde sehr gut erklärt . Meine Frage : wie hoch belaufen sich ca. die Kosten bei so einer Anlage ? Und wo kann man mehr darüber lernen auch in Bezug auf den Broker und weitere tips für Anfänger ?
Die Kosten pro Trade belaufen sich auf ca. $0,20 - $4 je nach Broker. Und zu deiner anderen Frage: Wir haben ein Live-Optionswochenende geplant: eichhorn-coaching.de/live-optionswochenende/ VG Alex
Hallo. Das Video hat mir auch gut gefallen. Das mit dem Rollen würde mich auch noch interessieren in diesem Zusammenhang und das vorzeitige Zurückkaufen der Option, oder gibt es da schon Videos die das so gut erklären.
Ich denke ich verstehe 😅 und gleich die Frage : - verstehe ich das richtig , setze ich so eine „CSP put“ order anstatt eines „Limit Buy“ order ein , dann verdiene ich so lange mein Limit Treshhold noch nicht erreicht ist Geld ? - In diesem Strike Fall bekomme ich Aktien quasi gekauft und kann dann mit diesen machen was ich möchte ? oder muss ich sie halten oder sonst was ??? Dankeschön , weiter so 🙌🎉
Würdet Ihr einem kompletten Anfänger empfehlen die Strategie von Eic Ludwig zu benutzen und ATM Puts zu verkaufen und dann ggbf zu rollen, oder ist es besser mit delta 10-20 zu starten.
Ich kann zu den Strategien von anderen Optionshändler Kollegen nichts sagen. Aber für uns sind die klassischen Investorenstrategien wie CSP oder CC in Kombi mit den Aktien ein guter Einstieg. Grüße Max
@@EichhornCoaching danke dir. Noch eine andere Frage: Was ist wenn bei meiner short Put Option (amerikanisch) nach der Hälfte der Laufzeit der Kurs deutlich unter Strikepreis ist. Muss ich damit rechnen, dass jemand vorzeitig ausüben wird, oder kann ich davon ausgehen dass die Aktien frühestens zu laufzeitende bei mir ein gebucht werden?
Ich habe erst Anfang des Jahres mit einem 5k Konto angefangen. Verkaufe bei Delta 10 und hoher Vola. Denke werde so bei 5% ankommen. Für das erste Jahr und viel Erfahrung gesammelt geht es... rechne auf Dauer zwischen 5 und 10%. Wobei ich diese Strategie zum Erwerb von Aktien, zu meinem „Wunschpreis“ nutze. Also CSP schreibe...
@@jb9282 ja genau. Ich komme gut 5-10% unter den aktuellen Preis. Je nachdem wie hoch die vola und wie lange die Laufzeit ist. Für mich einfach genial…! Und nichts mit zocken oder gefährlich!
Wenn man die aktien nie angedient bekommt, dann ist soch auch die neue Dividenden rendite nixht interessant. Man erhält das geld ja nicht. Die Aktien hat man ja auch nicht.
@@EichhornCoaching was ist konservativ mit Cash secured put möglich Phillip Malte Langenau sagt 1-2 Prozent pro Monat .? Ist 10 Prozent mit Cash secured puts realistisch ?
