Valuace akcií a hodnota vybraných ETF - které ETFko je nejlevnější?

Подписаться 26 тыс.

Просмотров 9 тыс.

50% 1

👉 OTEVŘTE SI INVESTIČNÍ ÚČET U DEGIRO:
► www.degiro.cz/?tap_a=55089-b8... ◄
Investování zahrnuje rizika ztrát.
👉 SEZNAM ETF BEZ POPLATKŮ
► www.degiro.cz/data/pdf/cs/sez... ◄
-----------------------------------------------------------------
👉 CHCETE INVESTOVAT JEDNODUŠE BEZ JAKÝCHKOLIV DALŠÍCH STAROSTÍ?
Vyzkoušejte Portu!
► ČR: tinyurl.com/4zb2c3zd
► SR: tinyurl.com/mrxxcbar
-----------------------------------------------------------------
🍺 Podpořte bramboru virtuálním pivem: www.buymeacoffee.com/investic...
-----------------------------------------------------------------
Cena a hodnota není to samé a občas je obtížné vyznat se v tom, jakou má jaká akcie, nebo ETF vlastně hodnotu. Proto se dnes podíváme na hodnotové ukazatele. Konkrétně si probereme P/E (price to earnings ratio) a P/B (price to book ratio) a podívám se na vybraná populární ETF z pohledu hodnoty. Které ETEfko je relativně nejlevnější? A které je relativně nejdražší?
• Valuace akcií a hodnot...
Každý čtvrtek večer nová epizoda
-----------------------------------------------------------------
❗ Video není investiční doporučení. Každý investor je zodpovědný za svá finanční rozhodnutí. Prezentuji jen mé osobní poznatky, názory a zkušenosti a sám jsem investor amatér.
-----------------------------------------------------------------
🔍DOPORUČENÉ EPIZODY
► Malé a hodnotové akcie: Faktorové investování (Smart Beta) • Faktorové investování ...
► Řeč je o milionech - 12 rad za miliony • Řeč je o milionech - ...
-----------------------------------------------------------------
Investiční bramboru najdete na:
► Facebook: tinyurl.com/y9o8ju7v
► Instagram: / investicni_brambora
► E-Mail: investicnibrambora@gmail.com
-----------------------------------------------------------------
💰 Pokud chcete poděkovat bramboře za videa a podpořit ji, můžete tak učinit na 🍺 www.buymeacoffee.com/investic... nebo příspěvkem na bankovní účet 1728143113/0800. Děkuji všem podporovatelům! Richard

Опубликовано:

4 авг 2021

Ссылка:

Скачать:

Готовим ссылку...

Добавить в:

Мой плейлист

Посмотреть позже

Комментарии : 44

2 года назад

Pomohla vám má videa zlepšit investiční rozhodování? Podpořte Investiční bramboru virtuálním pivem 🍺 na: www.buymeacoffee.com/investicnibr Díky a na zdraví! 🍻 🥔

2 года назад

Bezvadné video, takto hezky vysvětlené hlavní ukazatele jsem ještě neviděl. Z tohoto videa to už musí pochopit úplně každý. Dávám velký palec nahoru až do vesmíru!

@tomas8773 2 года назад

Díky za videa. Brambora je jeden z mala investičních influenceru který je svůj a na nic si nehraje. Díky :-)

@tomasfrank8188 2 года назад

Těším se na další. Můj nej vzdělávací kanál. Zpočátku mě brambora lezla na nervy jak Alzák. Ale je to dobrý. Richard je mazaný,🙂

2 года назад

Jako Alzak? Az tak moc? 🤣 A to brambora nemluvi! Zamerne jsem ji nedaval hlas (a ani nebudu). Beru to jako poklonu, ze navzdory bramboře jsi setrval jako divak. ☺

@leadwolfssleadwolf2738 2 года назад

Ahoj Richarde. Tak trochu jsi ve videu kapnul opět na nové téma, které se skoro vůbec neřeší a to je popis a srozumitelné vysvětlení veledůležitých pojmů, které popisují hodnotu jednotlivých aktiv. Můžeš někdy v tomto duchu pokračovat a vysvětlit pojmy jako ROA, ROE, ROIC atd. ? Popř. Udělat sérii videí o tom, na základě čeho se vůbec akcie hodnotí? Tohle téma je obšírné, ale velmi zajímavé, skoro na nikdo to pořádně nevysvětluje a málokdo kromě profesionálních investorů tomu nerozumí. Bavilo by Tě to?

2 года назад

Ahoj. Diky za komentář. S těmito pojmy bych uz moc zabihal do analyzy jednotlivych akcii, což neni tema pro muj kanal. Jsem silny zastance investovani do sirokych ETF a pro ně se tyto udaje nedaji dohledat. Valuace akcii vysvetluji jen pro lepsi porozumeni tomu, jak premyslet o hodnote akcii a ocekavanych budoucich vynosech. Hloubeji do analyzy akcii a vypoctu interni hodnoty ale nechci zabrušovat. Spíš mě napadlo udělat jako experiment video "Jak bych vybiral akcie, kdybych nemohl investovat do ETF." Ale jen pro zajimavost, ne proto abych obrátil a změnil tema sveha kanalu. Nevim, jestli by byl o neco takového zajem...?

@SmrdiTiBabka 2 года назад

Já bych byl pro

@leadwolfssleadwolf2738 2 года назад

To je také skvělý nápad! Přece jen určitě většina z nás nevlastní jen Etf, ale také jednotlivé akcie. A řada pojmů v rámci určování hodnoty akcií se dá vztáhnout i na Etf 😀.

@user-kk5vh1zb5u 2 года назад

pekné video, dokážeš veci tak jednoducho vysvetliť ako málo kto. Chýbal mi tam dosť populárny P/FCF cena vzhladom k voľnému cash flow

2 года назад

Je to nepochybne dulezity hodnotovy ukazatel. Pro jednotlive akcie se da dohledat, nebo dopocitat, avsak poskytovatele ETF ho bezne nezverejnuji a tak jsem ho vynechal.

2 года назад

Doplnění k videu: Hodnoty P/E a P/B pro všechny ETF jsou z 28-30. července 2021. ETF ve videu (všechna jsou akumulační) a které země/regiony reprezentují: iShares NASDAQ 100 UCITS ETF - 100 firem z nefinančního sektoru z USA iShares Core S&P 500 UCITS ETF (Acc) - 500 největších firem z USA iShares Core MSCI World UCITS ETF - největší firmy z USA + ostatních vyspělých zemí Vanguard FTSE All-World UCITS ETF - největší firmy z USA + vyspělé země + rozvojové země iShares MSCI EM UCITS ETF (Acc) - největší firmy z rozvojových zemí iShares Core MSCI EM IMI UCITS ETF - velké a malé firmy z rozvojových zemí iShares MSCI World Small Cap UCITS ETF - malé firmy z USA a ostatních vyspělých zemí iShares Edge MSCI World Value Factor UCITS ETF - relativně nejlevnější velké firmy z USA a dalších vyspělých zemí iShares Edge MSCI EM Value Factor UCITS ETF - relativně nejlevnější velké firmy z rozvojových zemí Aktuální hodnoty P/E a P/B najdete na webech poskytovatelů ETF. Historicky relativně levnější firmy porážely ve výnosech ty relativně dražší. Celkový výnos se ale skládá jak z očekávaného výnosu, tak neočekávaného. Neočekávaný výnos dlouhodobě dominuje. Připomínám video o sázce Warrena Buffetta o milion dolarů. Pravděpodobnost a očekávané výnosy stály na straně Teda Seidese a Protege Partners. Valuace akcií byly v roce 2008 vysoké a Protege Partners vybrali takové fondy, které měly očekávaný výnos vyšší, než S&P 500. V desetiletém horizontu nakonec Warren Buffett vyhrál a index S& 500 navzdory svým vysokým valuacím přinesl vyšší výnosy, než vybrané fondy. Budoucnost nikdo nezná a stát se může cokoliv.

@ludekkucera8672 2 года назад

Které ETF by z ve videu vyjmanovaných zařadil Richard do svého portfolia, kdyby byl již "shnilou bramborou"?.:-) Resp., díky Richardovi, a skoro ročním jeho "bramborové sledování", jsem se rozhodl ve svých 55 letech upravit své portfolio s velkou převahou do ETF, nicméně "tápu", do kterých by bylo při horizontu max. ještě 10 let pravidelných investic optimální... i s trochou "rizikovosti". Nemohu se spoléhat toliko na čas.... Jak kolega shora napsal, Richard je "mazaný". Lidé se smyslem pro humor bývají v reálu hodně mazaní :-) , proto by mohl mít i "mazanou radu". Děkuji a priori za odpověď, Luděk

2 года назад

Kdybych byl ochotny vysoce riskovat a vsadit vse na jednu kartu, tak bych zvolil iShares Edge EM Value Factor. Ten posledni ETF fond. Je aktualne nejlevnejsi ze vsech, takze je tam nejvetsi potencial pro rust. Jsou to akcie a zeme, ke kterym jsou vsichni otoceni zady a ignoruji je. Az je znovu objevi, vyleti nahoru. Ale jako vsechny sazky, ani tahle nemusi vyjit. Je to opravdu vysoce riskantni. Trhy muzou byt iracionalni dele, nez my dokazeme byt solventni - pravi stale porekadlo. Takze i kdyby se tyto hodnotove akcie z rozvojovych zemi za 10 let vubec nehly, nebylo by to pro me prekvapujici. Obecne jsou v tuto chvíli hodnotove akcie levnejsi, nez kdy byly v historii. Respektive relativne drazsi akcie jsou drazsi, nez kdy byly a rozdil mezi temi nejdrazsimi a nejlevnejsimi je v porovnani s minulosti obrovsky. Pokud se tato obri mezera mezi rustovymi a hodnotovymi akciemi zacne uzavirat a navracet na historicky normalnejsi rozestup, bude to znamenat obrovsky rust hodnotovych akcií. Pokud. Vzdycky to muze byt jinak, nez v minulosti. Ma to racionalni základ a je to podlozene historickymi daty, ale neni proste zadna jistota.

@ludekkucera8672 2 года назад

@ Děkuji moc, samozřejmě bych toto ETF kombinoval s min. s ještě jedním. Máte nápad, kterým, anebo jen tak " hala- bala" se S&P500 či jemu podobným? Poslední dotaz: Představte si k tomu ten můj investicně hrozně vysoký věk:-)

@ludekkucera8672 2 года назад

@ P.S. Nevidím iShares Edge MSCI EM Value Factor UCITS ETF v nabídce Degira. Ist das möglich? :-)

2 года назад

Je tam. 5MVL na Xetře. Ale s cim ho zkombinovat...to je dobra otazka. Asi kdyz uz sazet, tak na dve opacne strany. Takze klidne S&P500 jakozto reprezentant spise velkych rustovych firem z vyspelych zemi. I kdyz nevim, jestli se to vubec da brat jako opak hodnotovych firem z rozvojovych zemi. Je to tezke. Nerad se do takových spekulaci poustim. Vse co reknu, muze byt bakonec uplne jinak a spatne. A pak mi, Ludku, budete psat, ze jsem vam spatne poradil a zkazil jsem vam duchod :D

@zahradaproradost 2 года назад

Ahojky, díky za další video. Plánuješ nějakou další epizodu na téma finanční nezávislosti?

2 года назад

Ahoj. Minimalne na příští tyden jeste ne, ale uz je pomalu na case. O akciich a investování toho bylo posledni dobou až až. Mozna opět zabrousim do knizky Peníze nebo život. Nebo je nejake konkrétní téma z finanční nezavislosti, které tě zajímá?

@zahradaproradost 2 года назад

@ Na pokračování Peníze nebo život jsem myslela. Tak třeba způsoby, jak si udržet motivaci po tak dlouhou dobu nebo příběh někoho z lidí, kteří už fin. nezávislosti dosáhli - jak dlouho jim to trvalo, co pro to dělali atd.. Ale třeba tě ještě něco napadne..

@koscheen 2 года назад

Ahoj, Velmi zajímavé pokoukání. Richarde máš někde zveřejněné aktuální portfolio? Budeš ETF s nízkým PE dokupovat? Předpokládám, že core bude VWCE. Dost jsem přemýšlel nad ETF SP500, ale je drahé..

2 года назад

Ahoj. Nemam ho nikde verejne, ale po nejnovejsi revizi je plan nasledujici: 70 % VWCE a pak po 7,5 % ZPRV, ZPRX, IS3S a 5MVL. 70 % je celotrzni cast, 30 % je priklon k hodnotovym akciim a z toho jich je 15 % small cap. Plus k tomu všemu velice vysoka financni rezerva na sporicim účtu.

@koscheen 2 года назад

@ poměrně vysoké TER, ale co je to vysoké proti ostatním produktům co?:) Děkuji, mrknu se na ně..

@SmrdiTiBabka 2 года назад

@ ahoj. Hodlám tě trochu napodobit. Viděl jsem také Bena Felixe něco podobného navrhovat. Já ale neumím v ETF moc vyhledávat. Vidím jich celou spoustu, nehodláš udělat video o tom, jak a proč jsi vybral zrovna tato? Nebo kde ses k jejich výběru inspiroval?

2 года назад

Ahoj. Kdyz je das hledat podle zkratek, ktere pisu vyse, tak je najdes presne. Pripadne pro presnou identifikaci to muzes overit na justetf.com, kde kazde ETF ma v sekci Listing napsane, na jake burze, v jake mene a pod jakou zkratkou se obchoduje. O kazdem ETF uz jsem ve videiich mluvil. Napr. video Novinky v mem akciovem portfoliu. Nebo o 5MVL v nedávnem videu o valuacich akcií. Kazdopadne napodobovani nedporucuju. Kazdy si musi sestavit portfolio pro nej, jinak to proste nebude fungovat.

@koscheen 2 года назад

@Ahoj Richarde, ZPRV, ZPRX, IS3S ani 5VML nejsou v seznamu ETF zdarma od Degiru, to je snad jediná nevýhoda co u nich vidím. Nakupuješ je pravidelně jednou za měsíc, nebo to kvůli poplatkům budeš dělat jinak? Děkuji a ať se daří:)

@martintamasi253 2 года назад

Dá sa pozrieť... Ďakujem. Len tak odveci sa spýtam aké má pán vzdelanie??? Prípadne dodatočné samovdelavanie ? Trošku ma to zaujíma.

2 года назад

Ing ekonomie, mezinarodni obchod. Vzdelani co se akcii a investovani tyce je samostudium. Prevazne racionalniho investivani na zakalde dukazu, protoze spousta investicnich knih je sice plna hezkych napadu a myslenek, ale v praxi moc nefungujicich. Vetsinu myslenek a nazoru prejimam od lidi daleko chytrejsich a vzdelanejsich nez ja. Ale podivejte se klidne na vice videi a posudte sam, jak moc tomu rozumim, nebo nerozumim :)

@martintamasi253 2 года назад

@ ďakujem za odpoveď. Sledujem... To že sa pýtam znamená že sa zaujímam ;-)

@petr4077 2 года назад

Proč tedy do ETF, které sledují podhodnocené firmy neinvestuješ? Je to kvůli nákladovosti, volatilitě, rizikovosti nebo kvůli strategii? Je možné, že mají takovou strategii, že jakmile daná firma roste a nadhodnocuje - roste P/E a P/B, tak firmu z indexu vyřadí? Díky.

2 года назад

Investuju. 😉 Po dlouhe uvaze jsem pridal jsem IS3S i 5MVL a udelal tak maly priklon k hodnotovemu faktoru u velkych firem (na male hodnotove uz jsem mel ZPRX a ZPRV). Ale drtiva vetsinu meho portfolia nadale tvoří Vanguard FTSE All World. Brzy bude zase video update meho portfolia. A ano, jakmile firma nesplni nektere podminky, bude z indexu a ETF vyřazena. Přesný system a pravidla pro vyrazeni ale neznam. Jen tipuji, ze by se musela naopak dostat mezi top x % tech nejdražších a teprve pak dojde k prodeji.

@zikoboll4962 2 года назад

Aké Čínske ETF do poručuješ?

2 года назад

Nejsem fanda ETF pro jednotlive země a čínská ETFka jsem nikdy, podrobně nezkoumal. Spíše jsem pro zachycení co nejvice regionu/ zemí v jednom ETF. Ale možná se tím někdo z diváků zabýval a poradí ti.

@zikoboll4962 2 года назад

@ mohol bi si spraviť video mohlo bi to biť zaujímavé :)

@dranel91 2 года назад

@@zikoboll4962 Za mě osobně je to aktuálně KWEB. Jen bych počkal, až se klesající trend otočí.

@tomas8773 2 года назад

@@dranel91 KWEB má zrovna mizernou výkonnost ne?

@dranel91 2 года назад

@@tomas8773 Záleží, jak se na to člověk dívá. Od března 2020 do února 2021 udělal 147 %. Od té doby ztratil 53 %. Vzhledem k tomu, co se v Číně děje, to vnímám jako příjemnou slevu.